※本記事は、私の投資体験をもとにした内容です。投資を推奨するものではなく、一つの参考例としてご覧ください。
はじめに
昨日は「配当金ってやっぱり嬉しい」という記事を書きました。
今日はそこから一歩進んで、配当株投資とインデックス投資の違いについて、私自身の体験をもとに整理していきます。
投資を始めた当初、私は配当株とインデックス投資の両方を並行して行っていました。
実際にやってみて気づいたメリット・デメリットを、できるだけわかりやすくまとめます。
配当株投資の特徴
メリット
- 配当金がもらえる安心感
お金が振り込まれると「不労所得」を実感でき、モチベーションになる。 - 生活の一部に直結
配当金を生活費や趣味に使えるので「自由なお金」という感覚が強い。 - キャピタルゲイン・インカムゲインの両方を狙える
株価の値上がり益（キャピタルゲイン）と配当（インカムゲイン）、両方を意識できる。
デメリット
- 配当利回りばかりに目が行く
高配当＝優良株とは限らず、減配リスクもある。 - 分散しにくい
個別株を選ぶため、銘柄数が増えると管理が大変。 - 税金の負担
配当金には課税されるので、効率面では再投資型の方が有利になることも。
インデックス投資の特徴
メリット
- ほったらかし投資ができる
S&P500や全世界株などに投資すれば、世界経済の成長をそのまま享受できる。 - 分散効果が高い
数百〜数千銘柄に自動的に分散され、個別株リスクが少ない。 - 複利効果を最大限に活かせる
配当を自動で再投資する商品も多く、長期では効率が良い。
デメリット
- 実感が湧きにくい
配当金が振り込まれないので「不労所得をもらっている感覚」が薄い。 - 短期的な成果は見えづらい
値動きはあるが、基本はコツコツ積み立てなので、派手さはない。
実際に両方やってみて感じたこと
私は最初に米国の個別株（マクドナルドやコカ・コーラなど）で配当金を受け取り、その後インデックスファンド（楽天VTIやS&P500）も始めました。
現在、日本株では三菱UFJ・JT・武田薬品・ブリヂストン・三菱商事・三菱HCキャピタル・MS&ADといった銘柄を保有しています。いずれも株主優待はなく、目的はキャピタルゲインとインカムゲインです。
ただ、私の投資のメインはインデックス投資です。
配当株は「配当金をもらえる嬉しさ」があり、投資を続けるモチベーションになっていますが、資産形成の土台としてはインデックスを中心にしています。
- 配当株は「気持ちの満足度」が高い。
- インデックスは「資産形成の効率」と「安心感」がある。
結果的に、インデックスをベースにしつつ、配当株で楽しみや実感をプラスするのが自分には合っていると感じています。
まとめ
配当株投資とインデックス投資は、それぞれに良さがあります。
- 配当株 → 不労所得を実感したい人向け
- インデックス → 長期で効率的に資産を増やしたい人向け
どちらが正解というわけではなく、自分が何を大事にしたいかで選ぶのが一番だと思います。
私はこれからもインデックスを軸にしながら、配当株も組み合わせて自分に合った形で続けていこうと考えています。
コメント